伊利股份估值贵吗

伊利股份是***最大的乳品企业，拥有完善的生产线和丰富的产品线。在估值上，食品板块的估值差距较大，从十几倍到四十几倍估值中枢都有。估值最低的元祖股份今年的动态估值仅为12倍。而伊利股份、汤臣倍健和燕塘乳业等则具有较高的估值优势。从三季度的净利润增速来看，伊利股份表现较好，但股价并未能充分反映其科研和产品创新的价值。

1. 伊利股份的估值分析

伊利股份的股票代码为600887，目前市值为2494.48亿，股本为60.83亿，估值为28.46倍PE。每股分红0.82元，股息率为2.0%。从近十年来看，伊利股份的最高PE为42，最低PE为14，平均PE为25，符合弱周期股票的估值规律。根据公司的成长性和估值水平，25倍PE属于正常水平，低于20倍为低估区间，低于15倍为非常低估。伊利股份的估值目前处于低估状态。

2. 伊利股份的价值分析

作为***乳制品行业的龙头企业，伊利股份具有出色的创新能力和产品质量。虽然公司在科研和产品创新方面具有卓越的表现，但其股价并未完全反映出其价值。伊利目前的估值已经是极度低估了。

3. 伊利股份的资产分析

1. 现金流：伊利股份拥有强大的现金流，能够支持公司的运营和发展。
2. 固定资产：伊利股份拥有先进的生产线和设备，具备较高的生产能力和效率。
3. 无形资产：伊利股份拥有约40亿的无形资产，其中包括土地使用权和商标权等。
4. 奶牛资产：伊利股份拥有约10亿的奶牛资产，可作为股东使用或出售。

伊利股份拥有丰富的资产，并且在资产的运营和利用方面表现良好。

4. 伊利股份的商业模式分析

伊利股份的商业模式属于重资产型，乳制品生产需要大量的投资和固定资产。伊利股份凭借其出色的产品质量和市场表现，一直以来都赢得了消费者的信任和认可。伊利股份的商业模式被认为是具有持久竞争优势的。

5. 伊利股份的投资价值

长期来看，伊利股份受益于集中度提升、产品多元化扩张和全球化发展等因素，仍然具有较高的配置价值。伊利股份的肉制品业务在2020年取得了稳定增长，利润弹性较大。从投资角度来看，伊利股份具有一定的吸引力。

伊利股份的估值并不贵，反而是相对低估的。作为乳制品行业的龙头企业，伊利股份拥有丰富的资产和出色的商业模式。从长期投资的角度来看，伊利股份具有一定的投资价值。